垃圾发电是把各种垃圾收集后，进行分类处理。其中：一是对燃烧值较高的进行高温焚烧(也彻底消灭了病源性生物和腐蚀性有机要物)，在高温焚烧(产生的烟雾经过处理)中产生的热能转化为高温蒸气，推动涡轮机转动，使发电机产生电能。二是对不能燃烧的有机物进行发酵、厌氧处理，最后干燥脱硫，产生一种气体叫甲烷，也叫沼气。再经燃烧，把热能转化为蒸气，推动涡轮机转动，带动发电机产生电能。
中国城市生活垃圾焚烧无害化处理量分析预测
2009-2015年，我国城市生活垃圾焚烧无害化处理量保持较快增长趋势，垃圾焚烧处理厂数量也呈现着增长的趋势，同时随着垃圾焚烧技术的不断提升，城市生活垃圾焚烧无害化处理能力也在不断增长。我国城市生活垃圾焚烧处理总体来说保持较快增长速度。
据前瞻产业研究院发布的《垃圾发电行业市场前瞻与投资战略规划分析报告》统计数据显示，预计2018年中国城市生活垃圾焚烧无害化处理量将达到8524万吨，未来五年(2018-2022)年均复合增长率约为12.03%，预计到2022年中国城市生活垃圾焚烧无害化处理量将达到13425万吨。
中国垃圾发电装机容量分析预测
2015年中国垃圾发电装机容量为530万千瓦。预计2018年中国垃圾发电装机容量将达到749万千瓦，未来五年(2018-2022)年均复合增长率约为12.27%，预计到2022年中国垃圾发电装机容量将达到1190万千瓦。
中国垃圾发电市场发展前景分析
中国是世界上的垃圾资源大国。如果中国能将垃圾充分有效地用于发电，每年将节省煤5-6千万吨，其“资源效益”极为可观。虽然中国的垃圾发电刚刚起步，但前景乐观。中国丰富的垃圾资源，存在着极大的潜在效益。全国城市每年因垃圾造成的损失巨大，而将其综合利用却能创造更多的效益，市场空间巨大。
全国城市每年因垃圾造成的损失约近300亿元(运输费、处理费等)，而将其综合利用却能创造2500亿元的效益，市场空间巨大。
国家环保部在2000年出台了有关垃圾焚烧发电的污染控制标准和规范;中央在2001年11月出台了对垃圾焚烧发电项目实行增值税即征即退的优惠政策。
中国城市人均年产垃圾约440千克;全国主要城市年产生活垃圾1.6亿吨，足可以使一个100万人口的城市被覆盖1米;同时，城市生活垃圾还在以年增长率8%-10%以上的速度增长。中国城市生活垃圾的处理率只有58.2%，无害化处理率更是仅为35.7%，远低于世界许多国家的水平，垃圾发电未来市场前景极为广阔。